课程大纲

一、企业投融资与经营运作

1、公司价值放大三类杠杆分析

2、企业投融资运作逻辑

二、风险管理基础知识

1、风险的基本理解与风险测度

2、风险管理的基本逻辑

3、风险管理的一般性策略

三、企业投资风险一般性分析

1、企业投资风险定义

2、企业投资风险发生原因与特征

3、企业投资风险的一般规律

4、投资人风险偏好与投资项目选择及估值影响

四、企业投资风险类别与实例：从投资运作过程及风险点分析投资风险

1、政治风险

2、政策风险

3、法律风险

4、创始人信用与道德风险

5、技术风险

6、市场风险

7、经济周期及其他风险

8、特定投资项目或领域的投资风险分析（包括因发生风险而投资失败的案例）

五、企业投资风险管理

1、投资风险管理基本过程

2、投资风险管理基本方法

3、投资风险中关于投资于人的风险与分析

4、投资风险管理的工具技术与模式策略

（1）私募股权投资中的风控技术：财务绩效与非财务绩效的风险管控（对赌）

（2）政府与社会资本合作项目的风控技术：现金流管理与增信、TBT组合项目投资等

（3）企业并购中的风控技术：利用期权实施企业并购，降低风险

（4）地产等项目投资与金融投资、企业并购融资中的典型风控技术：结构化

（5）投资项目退出风险设计：ABS、ABN、PRN等、续资补偿与回购承诺、上市转让

（6）投资风险控制工具：保险、对冲、互换、期限匹配与成本

（7）其他特定领域典型风控技术分析：夹层投资等

5、投资风险管理的理念：基础在投资估值同时建立全面风险管理思维

六、投资模式、策略与投资风险的关系

1、对于杠杆的理解

2、基于杠杆思维进行创新的投资与资本运作：低风险高收益的可能模式

七、投资风险管理的目标

1、单项目投资风险管理目标

2、多项目投资风险管理目标